贝塔系数（Beta Coefficient）是一种评定证券系统风险的工具，用于衡量一种证券或一个投资证券组成相对性整体市场不确定性。在股票、基金等投资专业术语中普遍。
贝塔系数是应用统计学里的定义，它所反映的是某一投资目标相较于大盘的表现情况。其平方根越多，表明其盈利变化幅度相较于大盘的变化幅度越多；平方根越低，表明其变化幅度相较于大盘越低。假如是负数，则表明其转变方向与大盘的改变方位反过来；大盘涨的时候它跌，大盘跌的时候它涨。由于我们投资于投资基金的目的在于获得权威专家理财的服务项目,以取得好于处于被动投资于大盘的表现情况，这一指标值可作为调查私募基金经理减少投资不确定性风险的水平。 在预估贝塔系数时,除开股票基金表现的数据信息外,还需要有做为体现大盘主要表现的指标。
贝塔系数体现了个股对市场（或大盘）变动的敏感度，其实就是个股与大盘的相关性或简单讲的“超跌股”。可以根据销售市场走势预测选择不同贝塔系数的证券从而获得附加盈利，特别适合作股票波段操作应用。当有很大掌握预测分析到一个牛市或大盘某一暴涨时期的到来时，应当选择那些高贝塔系数的证券，它将加倍地变大市场收益率，为你带来高额的盈利；反过来在一个股市熊市来临或大盘某一下挫环节到来时，你应该调节投资构造以抵挡经营风险，防止损害，办法是选择那些低贝塔系数的证券。
为防止非系统风险，还可以在对应的市场行情走势下选择那些相同或相近贝塔系数的证券开展投资组成。例如：一支个股贝塔系数为1.3，表明当大盘涨1%时，它可能涨1.3%，相反也是；那如果一支个股贝塔系数为-1.3%时，表明当大盘涨1%时，它可能跌1.3%，同样，大盘假如跌1%，它有可能会涨1.3%。
贝塔系数是体现单独证券或证券组成相较于证券销售市场系统性风险变化水平的一个重要指标值。根据对贝塔系数的计算,投资者可以得到单独证券或证券组成未来将所面临的经营风险情况.一般贝塔系数要用历史记录来算的，而历史记录计算出来的贝塔系数是不是具有一定的可靠性，将直接关系贝塔系数的应用情况。运用CHOW检验方法对国内证券销售市场已经实现股权全流通的上市企业进行检验后发现，绝大多数上市企业在实现股权全流通后，其贝塔系数并没产生明显的更改，用贝塔系数开展系统性风险的预测分析稳定性或是相当高的。
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